03.07.2023 | 05:45
Goldige Zeiten? Barrick Gold, Globex Mining, Siemens Energy Aktie
Am 1. Juli feierte der DAX seinen 35. Geburtstag und beschenkte sich und Anleger bereits zwei Wochen zuvor am 16. Juni mit einem neuen Allzeithoch bei 16.427 Punkten. Die Börsen sind in Feierlaune und eine Rezession und weiter steigende Zinsen spielen derzeit keine Rollen im Börsengeschehen. Das Gegenteil ist eher der Fall und niemand will sich so richtig die Feierlaune verderben lassen, obwohl die Berliner Republik genügend und immer wieder neue Anlässe dafür liefert. Auch beim Goldpreis kommt seit letztem Donnerstag wieder Bewegung ins Spiel und auch die Goldaktien zogen bereits im Vorfeld wieder an. Ist die Zeit reif für den Crack-up-Boom?
Lesezeit: ca.
3 Minuten.
Autor:
Stefan Bode
ISIN:
BARRICK GOLD CORP. | CA0679011084 , GLOBEX MINING ENTPRS INC. | CA3799005093 , SIEMENS ENERGY AG NA O.N. | DE000ENER6Y0
Globex Mining – fertige Bodenbildung?
Von einem Anstieg im Goldpreis dürfte mittelfristig die Aktie von Globex Mining (WKN: A1H735 | ISIN: CA3799005093 | Ticker-Symbol: G1MN) profitieren. Das kanadische Unternehmen wird seit Jahrzehnten von CEO Jack Stoch geführt und ist ein Begriff in der kanadischen Bergbauszene. Über die letzten 40 Jahren hat sich das Unternehmen mehr als 200 Explorationsprojekte gesichert und damit ein begehrtes Portfolio in den unterschiedlichsten Rohstoffen gesichert. Dabei kaufte Globex Mining insolvente Unternehmen oder stillgelegte Minen auf und stellt sie später bei anziehenden Rohstoffpreisen Explorationsunternehmen zur Verfügung. Dafür erhält Globex Mining in der Regel Cashzahlungen, Aktien und Optionen des Explorers und oftmals auch Royaltyzahlungen, wenn später Erze gefördert werden und die Unternehmen Geld verdienen.
Mit einer Marktkapitalisierung von knapp 40 Mio. CAD bei 0,72 CAD je Aktie bzw. 27,6 Mio. EUR bei 0,506 EUR, ist die Aktie derzeit noch niedrig bewertet und verharrt seit Oktober 2022 auf diesem Niveau. Der Boden im Bereich von 0,45 CAD bis 0,50 CAD ist damit sehr solide. Gerade bei anziehenden Rohstoffpreisen im Edelmetallsegment dürfte auch die Nachfrage nach Explorationsprojekten von Globex Mining anziehen und das Unternehmen noch mehr Geld verdienen. Im ersten Quartal 2023 erzielte das Unternehmen bereits ein Nettoeinkommen von 543.800 CAD und ist zudem an diverse Unternehmen wie Pan American Silver, Agnico Eagle oder auch Electric Royalties beteiligt.
Barrick Gold zieht an
Im Vergleich zum Goldpreis drehte die Aktie von Barrick Gold (WKN: 870450 | ISIN: CA0679011084 | Ticker-Symbol: ABR) bereits Mittwoch vor zwei Wochen und damit über eine Woche vor Gold. Anscheinend rechneten größere Anteilseigner des Unternehmens mit einer Trendwende beim Goldpreis und positionierten sich bereits im Vorfeld und kauften bei den Aktien von Barrick Gold zu. Innerhalb von acht Handelstagen konnte der Aktienkurs um 6,78 % zulegen und ging am Freitag mit 16,93 USD (15,32 EUR) aus dem Handel. Dennoch sehen viele Analysten mit dem Abschwächen der Teuerungsrate und den weiter steigenden Zinsen in den USA und der EURO-Zone wenig Spielraum für einen nennenswerten Anstieg beim Goldpreis.
Doch selbst wenn der Goldpreis in den kommenden Quartalen stabil um die 1.900 USD-Marke tendieren sollte, würde sich die Marge bei Barrick Gold erhöhen, denn das Unternehmen erwartet in den Quartalen 3 und 4 sinkende Gesamtkosten (AISC). Zudem erwartet das Unternehmen einen Jahrescashflow von ca. 4,54 Mrd. USD und das entspricht bei Kursen von 16,93 USD in etwa dem 6,6-fachen Jahrescashflow. Zudem ist die Dividende von 3,82 % beim aktuellen Niveau durchaus lukrativ und bei weiter anziehenden Goldpreisen dürfte die Dividende in den kommenden Jahren weiter ansteigen. Des weiteren kauft das Unternehmen Aktien im Gegenwert von bis zu 1 Mrd. USD zurück. Das wiederum wirkt unterstützend auf den Kurs und somit steigernd auf die vergleichsweise niedrige Bewertung.
Siemens Energy nach dem Abverkauf
Die Herausforderungen bei Siemens Energy (WKN: ENER6Y | ISIN: DE000ENER6Y0 | Ticker-Symbol: ENR) bzw. deren Tochterunternehmen Siemens Gamesa waren schon lang für jedermann sichtbar. Erst Ende 2022 wurde die komplette Übernahme von Siemens Gamesa durch Siemens Energy von der spanischen Wertpapieraufsicht genehmigt. Nach der Gewinnwarnung von Siemens Energy, die durch Probleme bei Siemens Gamesa verursacht worden sind, trennte sich zudem der Industriekonzern Siemens am vergangenen Donnerstag von 6,8 % an Siemens Energy. Siemens reduzierte seinen Anteil von 31,9 % auf 25,1 % und übertrug 6,8 % auf den Siemens Pension-Trust e. V.
Durch den starken Abverkauf der Aktie auf derzeit nur noch 16,19 EUR je Anteilsschein, klafft zwischen der Marke 17,10 EUR und 23,48 EUR eine riesige Kurslücke von 6,38 EUR. Den Rückgang der Aktien nutzen aber etliche Marktteilnehmer, um bei Siemens Energy größere Positionen auf dem Markt kaufen zu können. Insgesamt 76,3 Mio. Aktien wurden seit dem 23.06. bis 30.06. gehandelt. J.P. Morgan hält die starken Verluste für übertrieben, senkte zwar das Kursziel von 28 EUR auf 23 EUR, beließ aber die Aktien auf „Overweight“. Deutsche Bank Research änderte das Kursziel nicht und beließ dieses bei 20 EUR und bestätigt das Rating „Hold“, weil die Unsicherheiten bei Siemens Energy über die Probleme bei Siemens Gamesa anhalten dürften.
